Акции старейшего в мире банка достигли рекордных минимумов почти за 550-лет

telegraph.co.uk

В понедельник торги проходили в отсутствие фондовой Америки, но были не менее интересны. Центробанк Еврозоны шокировал финансовый сектор Италии ужесточением требований к старейшему банку планеты. Компания Standard Life привлекла внимание к проблемам британского рынка недвижимости, обострившимся после референдума.

Важные события, повлиявшие на рынки:

  • Представители банка Monte dei Paschi di Siena (Италия) сообщили о требованиях со стороны ЕЦБ по предоставлению банком плана существенного сокращения проблемных кредитов (совокупный объем токсичных займов должен быть снижен с €46,9 млрд в конце 2015 года до €32,6 млрд к концу 2018-го. Чистый объем — с €24,2 млрд на конец 2015 года до €14,6 млрд в 2018). Ранее (с 2015 года) финансовому институту удалось избавиться лишь от €2 млрд проблемных долгов, а совокупная цель до 2018 года была зафиксирована на уровне €5,5 млрд.
  • Standard Life (Великобритания) приостановила торги в фондах недвижимости с объемом активов порядка $3,85 млрд по меньшей мере на 28 дней. По словам представителей компании, решение принято в связи с «исключительными рыночными обстоятельствами» и участившимися запросами клиентов об изъятии средств после референдума 23 июня. Приостановка торгов требуется в связи с необходимостью реализации объектов коммерческой недвижимости для возврата вложений инвесторам. Компания старается избежать быстрых продаж, способных оказать чрезмерное давление на цены.

Сырье: 

Сырье

Казахстанский рынок:

Казахстан

Россия и Европа:

Россия и Европа

Азия:

Азия

Пока рынок неудержимо взбирался вверх в течение прошлой недели на фоне словесных интервенций, заголовков в СМИ и веры в центробанки (которая не так уж необоснованна с точки зрения выкупа паники), давление не спадало в финансовом секторе Италии и на британском рынке недвижимости. Основные европейские индексы завершили день в минусе порядка 0,70,9%. Первым катализатором стало сообщение третьего крупнейшего кредитора Италии и старейшего в мире банка — Monte dei Paschi di Siena об ужесточении требований к плану избавления от проблемных кредитов со стороны центробанка Еврозоны. По мнению представителя IG Markets Винченцо Лонго, «продажа такого крупного портфеля токсичных займов может привести к необходимости привлечения дополнительного капитала, который инвесторы не могут предоставить». С пика в марте 2015 года акции банка уже просели почти на 86%. На фоне объявления о требованиях ЕЦБ капитализация снизилась еще на 13,99%. Торги приостанавливались внутри дня. Цена достигла очередного рекордного минимума за почти 550-летнюю историю. Негатив отразился и на других финансовых институтах страны. Другим фактором для снижения стало решение британской компании Standard Life приостановить торги в своих фондах как минимум на 28 дней с целью избежать излишнего давления на цены недвижимости. Дополнительным свидетельством напряженности в секторе является то, что паи ряда закрытых трастов, инвестирующих в недвижимость, торгуются после британского референдума более чем с 10%-ной скидкой по отношению к чистой стоимости активов, что говорит о страхах относительно будущего коммерческой недвижимости. Падение же самой чистой стоимости активов Standard Life за последние недели является крупнейшим с момента коллапса Lehman Brothers в 2008 году. Примечательно также, что летом 2007 года два фонда недвижимости Bear Stearns изначально так же приостанавливали свою работу перед ликвидацией.

Весь Азиатско-Тихоокеанский регион завершил торги на позитивной ноте. Инвесторы отыгрывали слухи и надежды относительно стимулирующей политики мировых центробанков в ближайшие месяцы. Так, экономисты японского подразделения JP Morgan предсказывают снижение Банком Японии ключевой ставки до -0,3% с текущих -0,1%, увеличение объема приобретенных паев биржевых фондов (ETF) на ¥3 трлн до ¥6,3 трлн, а также увеличение владения в фондах недвижимости (REIT) до ¥200 млрд с текущих ¥90 млрд на ближайшем заседании. По итогам дня Nikkei прибавил 0,6%. В Китае участники торгов позитивно восприняли крайне низкую (22,3% в декабре и почти нулевую ранее) вероятность повышения базовой ставки Федрезерва США. Заниженные в результате ожидания относительно укрепления доллара придали восходящий импульс ценам на товарных площадках. Так, торги по серебру приостанавливались на Шанхайской фьючерсной бирже в связи с достижением верхнего лимита изменения цены. В результате существенную поддержку фондовому рынку оказали бумаги добывающих компаний. Индексы Shanghai и Shenzhen выросли на 1,91% и 1,57% соответственно. В Гонконге инвесторы сфокусировались на пятничном аналитическом отчете Daiwa Capital, свидетельствующем о недооцененности акций региональных девелоперов рынка недвижимости порядка $200 млрд по сравнению с рыночной ценой. Hang Seng прибавил 1,27%.

Ключевые события, способные оказать влияние на рынки 5 июля:

СНГ:

Эк.СНГ

Азия:

Эк.Азия

Австралия:

Эк.Австралия

Европа:

Эк.Европа

США и Канада:

Эк.США